個案資料

　　我(小李)是即將畢業(yè)的碩士研究生，今年7月份上班，基本工資4000元，每月獎金加補助大概2000元-3000元。

　　目前每月租房至少800元，吃飯、出差至少2500元，每月能結(jié)余3500元左右。

　　理財目標

　　1、我想未來兩年能積累一筆結(jié)婚資金，大約10萬元。

　　2、計劃未來5年內(nèi)在老家能買套80平米的房子，每平米6000元，首付3成，另加3萬元裝修費用。不知道能實現(xiàn)這個夢想嗎？

　　家庭財務(wù)狀況分析

　　現(xiàn)下正值畢業(yè)生剛剛結(jié)束學(xué)業(yè)步入社會的時節(jié)，像小李的案例是很典型的。而今越來越多的年輕人像小李一樣在工作伊始就已經(jīng)建立了理財?shù)母拍睿軌蚯趦€節(jié)約，減少父母在經(jīng)濟上的資助，告別“啃老族”這是非常好的！

　　首先對小李的收支情況進行分析，他每月收入組成為基本工資+獎金補助，共計6000元至7000元，每月支出項主要為房租+日常花銷，約2500元左右，平均月結(jié)余3500元，預(yù)計每年積蓄在42000元上下。小李預(yù)計兩年內(nèi)積累一筆10萬元的積蓄用于結(jié)婚，從他目前的收入情況看，僅僅靠金融投資相對吃力，開源節(jié)流是很有必要的。

　　小李預(yù)計五年后在老家購買住房，想必購房的動機是為了家鄉(xiāng)的父母改善住房條件，可見他在北京奮斗的同時，還在為家人規(guī)劃，這份孝心非常可貴。按照小李老家房屋價格水平，一套80平米的房子總價約在48萬元，首付3成的情況下，則需要積累首付款約為14.4萬元，算上裝修費共計是17.4萬元，同時小李還需要貸款33.6萬元。對小李而言，買房后要背負著33.6萬元的貸款，還要每月還月供，如果有變故發(fā)生以至于小李不能有穩(wěn)定收入償還貸款，那么還貸的壓力就落到其父母或妻子(如小李已結(jié)婚)身上，這是一個很大的風(fēng)險，顯然小李僅僅有單位繳納的社保是不足以覆蓋這份風(fēng)險的。

　　王梓 招商銀行北京雙榆樹支行貴賓理財經(jīng)理(AFP執(zhí)業(yè)者)

　　小投入高回報攢足結(jié)婚本金

　　如果小李能夠使每年積累的42000元增值到50000元(年平均增長率約為18%)，那么兩年內(nèi)積攢10萬元的夢想就能變?yōu)楝F(xiàn)實。目前銀行一年期定期存款利率為3.5%，不能完全滿足小李的財富增值需求。作為剛參加工作的年輕人，小李在生活中應(yīng)努力做到開源節(jié)流，而“開源”相較于“節(jié)流”則更為重要。

　　小李目前正處于參加工作的初期，鑒于小李的學(xué)歷，在未來的日子里，可以謀取到更好的職位和工作，月收入應(yīng)該會逐步提高，通過努力升職加薪，是小李該努力的主要方向。

　　在理財投資方面，高收益必然伴隨高風(fēng)險。小李目前并無太多財富積累，在投資的風(fēng)險承受程度上應(yīng)謹慎，不宜太投機。在他能承受一定的風(fēng)險范圍內(nèi)，可以考慮將每月結(jié)余中的1000元用于權(quán)益類投資，基金定投就是非常合適的選擇，建議小李采取月定投的方式。目前A股市場處于較低估值水平，長期來看投資機會凸顯，以定投基金的方式參與A股市場投資，若未來市場上漲，則能分享到基金投資帶來的超額收益，若市場出現(xiàn)下跌，定投投資會伴隨著下跌的過程逐步稀釋成本，分散風(fēng)險。

　　定投后剩余的資金，小李可以考慮投資于貨幣市場基金和債券基金，上述兩種投資方向風(fēng)險均相對較低，一方面可以保障小李本金的安全，另一方面又可以提升整體收益率。貨幣市場基金流動性好，接近活期存款，但是收益率要高于一般銀行定期儲蓄，對于小李而言，在獲得了高于銀行定期儲蓄的收益之后，還能使這部分投資保持高流動性，以備不時之需。債券基金作為一攬子債券的組合投資，自身具備收益穩(wěn)定的特點，在目前適度放開流動性的預(yù)期下，顯現(xiàn)出投資機會，小李可用每月的部分工資結(jié)余來定投債券基金。